Tôi vừa phân tích toàn bộ các công ty trong batch W26 của YC: mọi pitch, mọi ngành, mọi đội ngũ sáng lập.
85% là AI-first. Một phần ba đang xây dựng agent. Và có tới 3 startup tự gọi mình là “Claude Code cho X”.
Dưới đây là những gì batch này cho thấy về hướng đi thực sự của thế giới:
1. Agent đã “nuốt trọn” batch
56 trên tổng số 198 công ty đang xây dựng AI agent. Không phải chatbot. Không phải copilot. Mà là agent tự động hoàn toàn, thực hiện công việc thay con người.
-
AI sales rep chạy outbound (Cardinal)
-
AI SRE engineer tự xử lý sự cố production (IncidentFox)
-
AI kế toán đóng sổ hoàn toàn tự động (Balance, FullSeam)
-
AI law firm vận hành hoàn toàn bằng model (General Legal, Vector Legal)
Pattern rất rõ ràng: mọi vị trí knowledge worker với mức lương $50k–$150k/năm đều đang bị nhắm tới bởi AI agent.
Và các công ty cũng không hề né tránh điều này. Pitch của họ không nói “AI hỗ trợ” hay “AI-powered”, mà là:
“AI employee”
“AI teammate”
“AI operator”
Kỷ nguyên copilot kéo dài khoảng 18 tháng. Chúng ta đang bước vào kỷ nguyên thay thế.
2. Healthcare là vertical lớn nhất — và vượt xa phần còn lại
22 công ty. Nhiều hơn bất kỳ lĩnh vực nào khác. Và họ tấn công từ mọi hướng:
-
Bác sĩ AI trong túi của bạn (Prana)
-
AI xử lý billing y tế thay thế cả đội rev cycle (Overdrive Health)
-
AI lập kế hoạch phẫu thuật từ CT scan (Mango Medical)
-
AI mô phỏng sinh học để phát hiện thuốc (CellType)
-
AI voice agent xử lý toàn bộ cuộc gọi bệnh nhân (Patientdesk.ai)
-
Digital twin cơ thể người (Mantis)
Healthcare luôn được coi là “miền đất hứa” của công nghệ. Nhưng batch này cảm giác khác hẳn. Đây không còn là wrapper cho EHR hay app đặt lịch. Họ đang nhắm trực tiếp vào công việc lâm sàng.
Điểm mở khóa: LLM giờ đây có thể đọc, suy luận và tạo ra văn bản đạt chuẩn y khoa — điều mà 2 năm trước chưa thể làm được.
3. Pattern “Claude Code cho X” tiết lộ playbook thật sự
Có 3 công ty định vị rõ ràng là:
-
“Claude Code cho Mechanical Engineers” (Aurorin CAD, REV1)
-
“Claude Code cho Science” (Synthetic Sciences)
Nhưng nhìn rộng hơn, toàn bộ batch đều theo pattern:
vertical AI coding agent cho từng ngành
-
Avoice = “Harvey cho Architecture”
-
Polymath = “Applied Intuition cho AI agents”
-
Terminal Use = “Vercel cho background agents”
Công thức:
→ Lấy một breakthrough AI mang tính horizontal
→ Nén nó vào một workflow cụ thể theo ngành
→ Chiếm lĩnh domain đó
Đây là pattern xây dựng công ty đáng tin cậy nhất trong batch, vì:
-
Domain expertise tạo ra moat mà AI lab khó vượt qua
-
Agent vertical có thể sở hữu toàn bộ workflow
-
Khách hàng trả tiền cho outcome, không phải công nghệ
Nếu bạn đang khởi nghiệp lúc này, câu hỏi là:
“Ngành $200B nào đang có phần mềm tệ và nhân sự đắt đỏ?”
4. Physical AI không còn là nghiên cứu
13 công ty robotics — và họ đang triển khai thực tế:
-
Robot chăn gia súc bằng drone (GrazeMate)
-
Robot vận hành depot tự động (RoboDock)
-
Robot thao tác trong warehouse (Remy AI)
-
Robot trong nhà máy (Servo7)
Đồng thời, một hệ sinh thái đang hình thành:
-
Dữ liệu chuyển động con người để train robot humanoid (Asimov)
-
World model cho việc đánh giá robot (One Robot)
-
Hạ tầng dữ liệu multimodal cho robotics (Human Archive)
“Picks and shovels” cho physical AI đang phát triển song song với ứng dụng — đó là dấu hiệu nó đã trở thành xu hướng thật.
5. Space quay trở lại
9 công ty về space và defense — nhưng không phải kiểu truyền thống:
-
Solar array ngoài không gian kích thước sân bóng (Beyond Reach Labs)
-
“Công ty xây dựng liên thiên hà của Trái Đất” (GRU Space)
-
Hệ thống drone AI cho quốc phòng (Seeing Systems)
-
Công nghệ phát hiện drone (DroneTector)
-
Mạng lưới drone tự động quan sát Trái Đất (Voltair)
Space + defense + drone đang hội tụ thành một category mới. Và các công ty tham gia không phải nhà thầu chính phủ, mà là startup vận hành với tốc độ startup.
6. Hạ tầng cho nền kinh tế agent
Một lớp “meta” đang hình thành quanh AI agent, giống như cloud trước đây:
-
Identity: Okta cho agent (Agentic Fabriq)
-
Security: bảo mật cấp doanh nghiệp cho agent (Clam)
-
Guardrails: kiểm tra hành động trước khi agent thực thi (Salus)
-
Monitoring: giám sát production cho agent (Sentrial, Moda)
-
Orchestration: lớp đảm bảo độ tin cậy (Cascade)
-
Payments: hạ tầng tài chính cho agent (Sponge)
Khi bạn cần identity, security, monitoring và payments cho một loại phần mềm mới — bạn biết nó đang trở thành nền tảng.
7. Solo founder đang xây công ty thật
27 solo founder trong batch, xây những thứ như:
-
AI khám phá uranium (Terranox AI)
-
Phòng khám AI (Eos AI)
-
Nghiên cứu interpretability cho foundation model (Envariant)
-
Lab AGI (Ndea, bởi François Chollet)
-
Hạ tầng upload file toàn cầu (Byteport)
Những dự án đầy tham vọng: một người với công cụ phù hợp giờ có thể làm được thứ mà 3 năm trước cần 10 người.
8. Fintech đã biến hình
17 công ty fintech — nhưng gần như không còn giống fintech truyền thống:
-
AI mortgage loan officer (Copperlane)
-
AI đóng sổ cho công ty xử lý thanh toán lớn (End Close)
-
Thanh toán agent cho API (Orthogonal)
-
Hạ tầng payment cho voice agent (Maven)
-
Financial infrastructure cho nền kinh tế agent (Sponge)
Điểm chung: fintech đang được xây lại với giả định rằng AI agent là người dùng chính, không phải con người.
Thanh toán cho agent. Cho vay bởi agent. Kế toán bởi agent. Toàn bộ financial stack đang được thiết kế lại từ đầu.
Bức tranh lớn
Đây là điều batch này thực sự cho thấy:
AI agent đang trở thành đơn vị mặc định của phần mềm. Không phải API. Không phải dashboard. Không phải SaaS. Mà là một agent thực hiện công việc.
168 trên 198 công ty là AI-first. 56 công ty xây agent. Và ngay cả các công ty “không AI” cũng đang xây hạ tầng để agent sử dụng.
5 năm nữa, chúng ta sẽ nhìn lại YC W26 giống như cách nhìn về các batch cloud đầu tiên: thời điểm mà mọi thứ trở nên rõ ràng rằng mọi công ty sẽ được xây lại xoay quanh một primitive mới.
Các công ty trong batch này đang đặt cược rằng AI agent sẽ là:
-
nhân viên mới
-
co-founder mới
-
và cả khách hàng mới
Và dựa trên những gì tôi thấy — họ có lẽ đúng.